國債逆回購的收益如何計算？國債逆回購計算公式

2024-01-02 02:34:09 來源：互聯網轉載或整理

國債逆回購的收益如何計算

國債逆回購收益計算：凈收益=收入-成本；收入=成交額×年收益率×實際占款天數365天；成本=成交額×手續費率。其中實際占款天數是指當次回購交易的首次交收日（含）至到期交收日（不含）的實際日歷天數。接下來具體說說國債逆回購計算公式

國債逆回購的收益如何計算

，而國債逆回購業務是能為投資者提高閑置資金增值能力的金融品種，它具有安全性高、流通性強、收益理想等特點，因此，對于資金充裕的機構來說，充分利用國債逆回購市場來管理閑置資金，以降低財務費用來獲取收益的最大化，又不影響經營之需，不失為上乘的投資選擇。對于有大額閑散資金的投資者來說，國債逆回購也不失為一個好的理財工具。

國債逆回購計算公式

國債逆回購收益計算公式為：收益=交易金額×成交利率價格×計息天數÷365。舉例說明，如果投資者購買了年化收益率*高可達10%以上的GC001，即一天期的國債逆回購，那么對應的資金實際占用天數就是1天，這就是說今天買10萬元，明早資金回到賬上。按10%的年化收益來計算，投資者可以賺取的收益為：100，000(本金)*10%(成交利率)*1(實際占款天數)/365=27.4元，再扣除1元手續費，實際收入為26.4元。

逆回購國債10萬元的話一天能賺多少錢？

逆回購國債10萬元的話一天大概能賺16.67元，具體計算公式如下：

1、國債逆回購的預期收益計算公式為：借款預期收益=交易金額*交易價格（即成交利率）/360*計息天數，計息天數即實際占款天數。如果投資者借出10萬元，利率為6%，那么1天的借款利息約為100000*6%/360=16.67元。

國債逆回購交易是需要收取一定手續費的，通常是10萬1天收取1元手續費，上交所和深交所的手續費收取規則是一樣。因此，扣除掉1元手續費，實際獲得的利息為15.67元。

國債逆回購的利率是浮動的，計算預期收益時的利率以成交時的利率計息，因此成交后利率的浮動并不會影響利息預期收益。

2、國債逆回購為什么虧損

國債逆回購是需要支付傭金的，并且不同的逆回購天數收取的傭金不同，如果說在逆回購的時候成交價格過低，一旦遇到收入低于傭金的情況，那么本次國債逆回購就會虧損。另外，買賣時機不對或者交易系統故障也會導致國債逆回購虧損。

擴展資料：

國債（nationaldebt；governmentloan），又稱國家公債，是國家以其信用為基礎，按照債的一般原則，通過向社會籌集資金所形成的債權債務關系。國債是由國家發行的債券，是中央政府為籌集財政資金而發行的一種政府債券，是中央政府向投資者出具的、承諾在一定時期支付利息和到期償還本金的債權債務憑證，由于國債的發行主體是國家，所以它具有*高的信用，被公認為是最安全的投資工具。

中國的國債專指財政部代表中央政府發行的國家公債，由國家財政信譽作擔保，信譽度非常高，歷來有“金邊債券”之稱，穩健型投資者喜歡投資國債。其種類有憑證式國債、無記名（實物）國債、記賬式國債三種。

2020年6月15日，財政部發布通知明確，2020年抗疫特別國債啟動發行。9月，富時羅素公司宣布，中國國債將被納入富時世界國債指數（WGBI）

法律依據：《公司法》靠前百二十一條上市公司在一年內購買、出售重大資產或者擔保金額超過公司資產總額百分之三十的，應當由股東大會作出決議，并經出席會議的股東所持表決權的三分之二以上通過。

國債逆回購收益怎么算

國債逆回購收益計算：凈收益=收入-成本；收入=成交額×年收益率×實際占款天數365天；成本=成交額×手續費率。其中實際占款天數是指當次回購交易的首次交收日（含）至到期交收日（不含）的實際日歷天數。

逆回購需要特別注意那些事項？

1、實際收益計算，雖然年化收益*高可達10%+，但是如果你買的GC001即一天期的國債逆回購，對應的資金實際占用天數為1天的話，即今天買10萬，明早資金回到賬上。

按10%的收益率計算，你可以賺100，000(本金)*10(成交利率價格)*1(實際占款天數)/365=27.4元，再扣除1元手續費，你實際收入26.4元。

2、資金到賬可用VS可取，你的錢+利息，是在到期日(一天期則可能為第二天)開盤之前，8：00左右自動到你的賬戶。

但是，這個錢當天可以正常買股票，不能取現，要次日(到期資金交收日)才可以取。

3、非交易日操作問題，回購到期日如果是非工作日，清算是要自動順延到靠前個開市日的，但是你的利息只給你結算到到期交收日。

國債回購收益如何計算?

國債逆回購的收益利率是年化利率，計算的每日的話應除以365，交易費用是十萬分之一，即收益計算公式=本金*6%*7/360-手續費。

手續費只收取一次，手續費成交金額的0.005%，即每成交10萬收取5元的手續費，成交是1000元的整數倍。

假設買了10萬元成交時利率是6%到期后收益就是116-5=111元。

國債逆回購收益計算公式

年收益率=成交額×交易價格×回購天數/成交額×365

成本=成交額×手續費率。

【拓展知識】

所謂的國債其實就是國家發行的債券，當然其安全性是其他債券所無法比擬的，而且交易者往往采取國債逆回購的方式來獲得一定程度的收益。

一、國債逆回購的交易流程

（1）回購委托——客戶委托證券公司做回購交易。客戶也可以像炒股一樣，通過柜臺、電話自助、網上交易等直接下單；

（2）回購交易申報——根據客戶委托，證券公司向證券交易所主機做交易申報，下達回購交易指令。回購交易指令必須申報證券賬戶，否則回購申報無效。

（3）交易撮合——交易所主機將有效的融資交易申報和融券交易申報撮合配對。

（4）成交數據發送——T日閉市后，交易所將回購交易成交數據和其他證券交易成交數據一并發送結算公司。

（5）清算交收——結算公司以結算備付金賬戶為單位，將回購成交應收應付資金數據，與當日其他證券交易數據合并清算，軋差計算出證券公司經紀和自營結算備付金賬戶凈應收或凈應付資金余額，并在T+1日辦理資金交收。

（6）回款——比如說是做7天逆回購，則在T+7日，客戶資金可用，T+8日可轉帳，而且是自動回款，不用做交易。

二、證券發行的相關規定

《證券法》

第十條

公開發行證券，必須符合法律、行政法規規定的條件，并依法報經*務*證券監督管理機構或者*務*授權的部門核準；未經依法核準，任何單位和個人不得公開發行證券。有下列情形之一的，為公開發行：

（一）向不特定對象發行證券的；

（二）向特定對象發行證券累計超過二百人的；

（三）法律、行政法規規定的其他發行行為。

非公開發行證券，不得采用廣告、公開勸誘和變相公開方式。

根據法律規定可以得知，國債逆回購收益計算公式是年收益率=成交額×交易價格×回購天數/成交額×365，而成本=成交額×手續費率。以上便是找法網小編為您帶來關于國債逆回購收益計算公式是怎樣的相關知識，若大家有什么不了解的亦或是有其他疑問的可以咨詢找法網的律師。

如何計算債券逆回購收益？

你好，國債逆回購收益計算公式為：收益=交易金額×成交利率價格×計息天數÷365。舉例說明，如果投資者購買了年化收益率*高可達10%以上的GC001，即一天期的國債逆回購，那么對應的資金實際占用天數就是1天，這就是說今天買10萬元，明早資金回到賬上。按10%的年化收益來計算，投資者可以賺取的收益為：100，000(本金)*10%(成交利率)*1(實際占款天數)/365=27.4元，再扣除1元手續費，實際收入為26.4元。

逆回購為資金融出方將資金融給資金融入方，收取有價證券作為抵押，并在未來收回本息，并解除有價證券抵押的交易行為。

有點繞，說白了就是我有錢，你沒錢，你拿著“有價證券”做抵押找我借錢，而我要在未來收回本息，并把有價證券還給你解除抵押的交易行為，這其實是一種交易行為。

央行逆回購為中國人民銀行向一級交易商購買有價證券，并約定在未來特定日期將有價證券賣給一級交易商的交易行為，逆回購為央行向市場上投放流動性的操作；而對應的正回購則為央行從市場收回流動性的操作。簡單解釋就是主動借出資金，獲取債券質押的交易就稱為逆回購交易，此時央行扮演投資者，是接受債券質押、借出資金的融出方。

而這項交易行為的操作者（主體）是“央媽”-------中國人民銀行，目的就是影響貨幣在市場中的流動。

逆回購伴隨著逆回購到期，逆回購是央行放水向市場投放貨幣；逆回購到期就是向市場收攏貨幣，舉個例子：

逆回購：春節后，中國人民銀行11日以利率招標方式開展了1000億元的7天期限逆回購操作。意味著央行購買銀行債券（主要是穩定的國債），然后銀行獲取資金，提高流動性，央行則在資產負債表增加這一塊。這部分資產，央行和商業銀行約定，在7天內不進行操作，算是保管債務。

逆回購到期贖回：當日有3800億元逆回購到期，央行凈回籠2800億元。央行發布公告稱，為對沖公開市場逆回購到期等因素的影響，維護銀行體系流動性合理充裕，當日開展1000億元7天期限逆回購操作，中標利率為2.4%。

商業銀行需要到期贖回這筆債務，并且給利息，2.4%為年利率，按照天數計算商業銀行應該給央行的利息，此處為1000*2.4%*7/365 。一般情況下，央行為了增加市場流動性，要求商業將國債進行抵押，換取現金流，并且到期繳納利息。

作為大眾的我們如何參與逆回購操作呢？

其實可在交易時間通過證券網上交易、電話委托、手機委托等各種委托。我們經常操作的品種為：1天 2天 3天 4天 7天不等。

根據專業人士透露，在季末或年末的時候，利率更有機會達到高點。

如果此時，央行再進行一些正回購的市場操作，就會導致市場上的錢越發緊張，逆回購市場的利率就更高。這就是我們身邊的“逆回購”。

而逆回購產品的真實用途，是金融機構為短期融資所衍生出的產品。因此，選擇逆回購的原因有以下3點。

1、賺取高收益：在月末、季末、年末，資金緊張的時候，逆回購收益率也會比較高，值得參與。

2、獲取臨時收益：平時股票賬戶有資金，可以在收盤前買個1天的逆回購產品，賺一點利息，第二天自動到賬，不影響股票交易。